Rządowy projekt ustawy o zmianie ustawy o nadzorze uzupełniającym nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń, zakładami reasekuracji i firmami inwestycyjnymi wchodzącymi w skład konglomeratu finansowego oraz niektórych innych ustaw

OCENA SKUTKÓW REGULACJI (OSR)

1. Podmioty, na które oddziałuje projekt
Projekt rozporządzenia będzie oddziaływał na konglomeraty finansowe.
2. Wyniki przeprowadzonych konsultacji
Projekt rozporządzenia zostanie uzgodniony z: Komisją Nadzoru Finansowego, Polską
Izbą Ubezpieczeń, Związkiem Banków Polskich, Stowarzyszeniem Polskich Brokerów
Ubezpieczeniowych i Reasekuracyjnych, Polskim Stowarzyszeniem Aktuariuszy,
Krajową Radą Biegłych Rewidentów, Stowarzyszeniem Księgowych w Polsce, Izbą
Zarządzających Funduszami i Aktywami, Izbą Gospodarczą Ubezpieczeń i Obsługi
Ryzyka, Ogólnopolskim Stowarzyszeniem Pośredników Ubezpieczeniowych
i Finansowych, Polską Izbą Pośredników Ubezpieczeniowych i Finansowych oraz
z Komitetem Standardów Rachunkowości.
3. Przedstawienie wyników analizy wpływu aktu normatywnego w szczególności na:
a) sektor finansów publicznych, w tym na budżet państwa i budżety jednostek
samorządu terytorialnego:
wejście w życie rozporządzenia nie będzie miało wpływu na sektor finansów
publicznych, w tym na budżet państwa i budżety jednostek samorządu
terytorialnego,

b) rynek pracy:
wejście w życie rozporządzenia nie będzie miało wpływu na rynek pracy,

c) konkurencyjność gospodarki i przedsiębiorczość, w tym na funkcjonowanie
przedsiębiorstw:
wejście w życie rozporządzenia nie będzie miało wpływu na konkurencyjność
gospodarki, przedsiębiorczość i funkcjonowanie przedsiębiorstw,

d) sytuację i rozwój regionalny:
wejście w życie rozporządzenia nie będzie miało wpływu na sytuację i rozwój
regionalny.
4. Wskazanie źródeł finansowania
Projektowane rozporządzenie jest neutralne dla budżetu państwa, analogicznie jak
dotychczasowa regulacja.

12/72rch
2

Projekt

R O Z P O R Z Ą D Z E N I E
M I N I S T R A F I N A N S Ó W )
z dnia
w sprawie szczegółowego sposobu ustalania środków własnych krajowych zakładów
ubezpieczeń wchodzących w skład ubezpieczeniowej grupy kapitałowej
Na podstawie art. 148 ust. 8 ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o działalności
ubezpieczeniowej (Dz. U. z 2013 r. poz. 950, 1289 i ...) zarządza się, co następuje:
§ 1. Rozporządzenie określa szczegółowy sposób ustalania środków własnych
krajowych zakładów ubezpieczeń wchodzących w skład ubezpieczeniowej grupy kapitałowej.
§ 2. Ilekroć w rozporządzeniu jest mowa o:
1)
ustawie – należy przez to rozumieć ustawę z dnia 22 maja 2003 r. o działalności
ubezpieczeniowej;
2)
udziale – należy przez to rozumieć posiadanie w stosunku do innego podmiotu:
a)
statusu podmiotu dominującego w rozumieniu art. 4 pkt 14 ustawy z dnia 29 lipca
2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych
do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. z 2013 r.
poz. 1382) lub
b)
znaczącego udziału kapitałowego w rozumieniu art. 3 pkt 14 ustawy z dnia
15 kwietnia 2005 r. o nadzorze uzupełniającym nad instytucjami kredytowymi,
zakładami ubezpieczeń, zakładami reasekuracji i firmami inwestycyjnymi
wchodzącymi w skład konglomeratu finansowego (Dz. U. Nr 83, poz. 719,
z późn. zm.)), lub
c)
uprawnienia do wykonywania większości praw głosu na podstawie umowy
o zarządzanie, o której mowa w art. 7 § 1 ustawy z dnia 15 września 2000 r.
– Kodeks spółek handlowych (Dz. U. z 2013 r. poz. 1030), lub innej umowy

1) Minister Finansów kieruje działem administracji rządowej – instytucje finansowe, na podstawie § 1 ust. 2
pkt 3 rozporządzenia Prezesa Rady Ministrów z dnia 18 listopada 2011 r. w sprawie szczegółowego zakresu
działania Ministra Finansów (Dz. U. Nr 248, poz. 1481).
2) Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2006 r. Nr 157, poz. 1119, z 2009 r. Nr 42,
poz. 341, z 2012 r. poz. 1385 oraz z 2013 r. poz. 1036 i ...
– 2 –
opodobnym charakterze zawartej z innymi akcjonariuszami, wspólnikami lub
udziałowcami;
3)
zakładzie ubezpieczeń nadrzędnym – należy przez to rozumieć zakład ubezpieczeń,
który posiada udział w innym zakładzie ubezpieczeń lub zakładzie reasekuracji;
4)
zakładzie ubezpieczeń podrzędnym – należy przez to rozumieć zakład ubezpieczeń lub
zakład reasekuracji, w którym inny zakład ubezpieczeń posiada udział;
5)
podmiocie nadrzędnym – należy przez to rozumieć podmiot, który posiada udział
w innym podmiocie;
6)
podmiocie podrzędnym – należy przez to rozumieć podmiot, w którym inny podmiot
posiada udział;
7)
proporcji posiadanego udziału – należy przez to rozumieć wartość odpowiadającą sumie
wszystkich procentowych zaangażowań zakładu ubezpieczeń nadrzędnego w kapitale
zakładowym zakładu ubezpieczeń podrzędnego, wynikających z bezpośrednich
i pośrednich powiązań kapitałowych, a w przypadku braku powiązań kapitałowych
– wartość ustaloną przez organ nadzoru; w przypadku pośredniego powiązania
kapitałowego procentowe zaangażowanie oblicza się jako iloczyn kolejnych
zaangażowań kapitałowych;
8)
udziale pośrednim – należy przez to rozumieć udział podmiotu nadrzędnego, polegający
na zaangażowaniu kapitałowym podmiotu podrzędnego w inne podmioty;
9)
elementach dopuszczalnych na pokrycie wymogu wypłacalności – należy przez to
rozumieć posiadane przez:
a)
zakład ubezpieczeń aktywa, spełniające warunki uznania za środki własne tego
zakładu ubezpieczeń w rozumieniu art. 148 ust. 1–6 i art. 148a ustawy lub
b)
zakład reasekuracji aktywa, spełniające warunki uznania za środki własne tego
zakładu reasekuracji w rozumieniu art. 223zw ust. 1–10 i 13 ustawy;
10) wymogu wypłacalności – należy przez to rozumieć większą z dwóch wartości: margines
wypłacalności lub kapitał gwarancyjny;
11) nadwyżce albo niedoborze środków własnych – należy przez to rozumieć odpowiednio
nieujemną albo ujemną różnicę pomiędzy środkami własnymi, a wymogiem
wypłacalności.
§ 3. 1. W przypadku krajowego zakładu ubezpieczeń nadrzędnego nadwyżkę albo
niedobór środków własnych ustala się w sposób określony w § 12, z zastrzeżeniem § 4.
– 3 –
2. W przypadku krajowego zakładu ubezpieczeń, którego podmiotem dominującym jest
dominujący podmiot ubezpieczeniowy, dominujący podmiot nieregulowany, zagraniczny
zakład ubezpieczeń z siedzibą w państwie niebędącym państwem członkowskim Unii
Europejskiej lub zagraniczny zakład reasekuracji z siedzibą w państwie niebędącym
państwem członkowskim Unii Europejskiej, przy ustalaniu nadwyżki albo niedoboru środków
własnych przepis ust. 1 stosuje się odpowiednio, z zastrzeżeniem § 13.
§ 4. 1. Przy ustalaniu środków własnych zakładu ubezpieczeń nadrzędnego uwzględnia
się nadwyżkę albo niedobór środków własnych każdego zakładu ubezpieczeń podrzędnego,
stosownie do proporcji posiadanego udziału zakładu ubezpieczeń nadrzędnego w zakładzie
ubezpieczeń podrzędnym, z uwzględnieniem ust. 2 i 3.
2. W przypadku gdy zakład ubezpieczeń podrzędny jest podmiotem zależnym zakładu
ubezpieczeń nadrzędnego, zakład ubezpieczeń nadrzędny uwzględnia niedobór środków
własnych, wykazywany przez zakład ubezpieczeń podrzędny w pełnej wysokości, niezależnie
od proporcji posiadanego udziału.
3. Na wniosek zakładu ubezpieczeń nadrzędnego organ nadzoru może zezwolić na
uwzględnienie niedoboru, o którym mowa w ust. 2, stosownie do proporcji posiadanego
udziału w zakładzie ubezpieczeń podrzędnym, jeżeli odpowiedzialność zakładu ubezpieczeń
nadrzędnego, posiadającego udział w zakładzie ubezpieczeń podrzędnym, za zobowiązania
tego zakładu ubezpieczeń podrzędnego jest ściśle i jednoznacznie ograniczona do
posiadanego udziału.
§ 5. 1. W celu uniknięcia uwzględniania tych samych elementów dopuszczalnych na
pokrycie wymogu wypłacalności względem więcej niż jednego zakładu ubezpieczeń lub
zakładu reasekuracji przy ustalaniu środków własnych zakładu ubezpieczeń nadrzędnego
wyłącza się:
1)
wartość aktywów zakładu ubezpieczeń nadrzędnego, które odpowiadają elementom
dopuszczalnym na pokrycie wymogu wypłacalności któregokolwiek zakładu
ubezpieczeń podrzędnego;
2)
wartość aktywów zakładu ubezpieczeń podrzędnego, które odpowiadają elementom
dopuszczalnym na pokrycie wymogu wypłacalności zakładu ubezpieczeń nadrzędnego;
3)
wartość aktywów zakładu ubezpieczeń podrzędnego, które odpowiadają elementom
dopuszczalnym na pokrycie wymogu wypłacalności jakiegokolwiek innego zakładu
ubezpieczeń podrzędnego tego zakładu ubezpieczeń nadrzędnego.
– 4 –
2. Wyłączenia aktywów, o których mowa w ust. 1, nie dokonuje się, jeżeli są one
uwzględniane przy ustalaniu środków własnych zgodnie z art. 148 ust. 1–6 i art. 148a ustawy.
§ 6. 1. Przy ustalaniu środków własnych zakładu ubezpieczeń nadrzędnego uwzględnia
się wartość nieopłaconego kapitału zakładowego zakładu ubezpieczeń podrzędnego, pod
warunkiem że odpowiada on wartości elementów dopuszczalnych na pokrycie wymogu
wypłacalności tego zakładu ubezpieczeń podrzędnego, z zastrzeżeniem ust. 2.
2. W przypadku gdy nieopłacony kapitał zakładowy zakładu ubezpieczeń podrzędnego
stanowi zobowiązanie zakładu ubezpieczeń nadrzędnego, przy ustalaniu środków własnych
zakładu ubezpieczeń nadrzędnego wyłącza się wartość nieopłaconego kapitału zakładowego
zakładu ubezpieczeń podrzędnego w części, w jakiej odpowiada zobowiązaniu zakładu
ubezpieczeń nadrzędnego.
3. Jeżeli nieopłacony kapitał zakładowy zakładu ubezpieczeń nadrzędnego stanowi
zobowiązanie zakładu ubezpieczeń podrzędnego, przy ustalaniu środków własnych zakładu
ubezpieczeń nadrzędnego wyłącza się wartość nieopłaconego kapitału zakładowego zakładu
ubezpieczeń nadrzędnego w części, w jakiej odpowiada zobowiązaniu zakładu ubezpieczeń
podrzędnego.
4. Jeżeli nieopłacony kapitał zakładowy zakładu ubezpieczeń podrzędnego stanowi
zobowiązanie ze strony innego zakładu ubezpieczeń podrzędnego w stosunku do tego samego
zakładu ubezpieczeń nadrzędnego, przy ustalaniu środków własnych tego zakładu
ubezpieczeń nadrzędnego wyłącza się wartość nieopłaconego kapitału zakładowego zakładu
ubezpieczeń podrzędnego w części, w jakiej odpowiada zobowiązaniu innego zakładu
ubezpieczeń podrzędnego.
5. Wyłączenia wartości nieopłaconego kapitału zakładowego, o których mowa
w ust. 2–4, nie dokonuje się, jeżeli przy ustalaniu środków własnych zakładu ubezpieczeń
nadrzędnego aktywa odpowiadające wartości tego nieopłaconego kapitału zakładowego
zostały wyłączone zgodnie z § 5 ust. 1.
§ 7. Przy ustalaniu środków własnych zakładu ubezpieczeń nadrzędnego mogą zostać
uwzględnione przyszłe zyski zakładu ubezpieczeń podrzędnego wykonującego działalność
określoną w dziale I załącznika do ustawy, w takiej wysokości, w jakiej są dopuszczone na
pokrycie wymogu wypłacalności tego zakładu ubezpieczeń podrzędnego.
§ 8. W przypadku gdy organ nadzoru uzna, że niektóre elementy środków własnych
zakładu ubezpieczeń podrzędnego, inne niż wymienione w § 6 i § 7, nie mogą być efektywnie